銀行對企業授信限額的決定因素之研究

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李定緯(DIN-WEI LEE) 查詢紙本館藏

畢業系所

產業經濟研究所在職專班

論文名稱

銀行對企業授信限額的決定因素之研究
(The Determinants of Credit Ration for Enterprises in the Borrowing Process with Bank)

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摘要(中)

企業經營過程中，透過銀行取得融資為企業發展過程中重要的資金來源，本研究主要調查國內某全國性商業銀行中部區域所屬的7家分行企業申請案件，共計498筆徵、授信及評分等內部審核准駁資料加以估計，首先使用Multinominal logit及Binary model加以評析銀行對企業授信限額的決定，研究結果發現企業已往來銀行家數、是否為中小企業、是否為新往來公司、本次申請授信金額之變化、銀行對企業申貸戶之評分、是否屬分行經理以上階層所核准等變數為申貸企業於銀行授信審核過程中是否被限額決定的主要因素；其次，在其他狀況不變之下，分析重要二元變數之邊際效果；最後，經由樣本選擇，使用Heckman二階段估計方法，對完全未受銀行限額之申貸戶，分析銀行所授予最高放款金額及其相關變數間的關係，其結果顯示目前行庫已貸金額、所提供擔保品價值、銀行對企業申貸戶之評分與所核准授予之放款金額間有非常顯著之正向影響關係，其次，在往來銀行家數、是否為中小企業、是否為新往來公司、是否屬分行經理以上階層所核准與銀行核准授予之放款金額間有顯著之負向關係，上述不同模型中影響決策變數雖然在顯著水準上有些許之差異，但是其意義上相同，結果大多與目前銀行操作之現狀相當吻合且符合預期，並且能夠提供企業及銀行作為授信決定之參考。

摘要(英)

It is an important job for enterprise to acquire credit through the borrowing process with bank. This paper using a sample of 498 enterprises in the central aera of 7 different branches of a well-known commercial bank in Taiwan to investigate the determinants of credit rationing in the borrowing processes. Firstly we compared the method of Multinominal logit model with the Binary(Logit and Probit) model. The main results are as follows：variables reflect that the number of banks the enterprise had loan application，if it is a median or micro scale enterprise，if the enterprise is a new applicant，the amount variation of this loan application，the current credit rating，if this application needs to be approved by the upper management are significantly affect the determinants of credit rationing in the borrowing process. Secondly, this study point out the marginal effect of the important binary variables. Finally after sample selection process, through heckit method for enterprises that havn’t been rationed, this study analysis the factors that the maximum amount the bank is willing to grant given the state of knowledge about the applicant and according to the internal criteria of the bank . The main results are as follows：the bank is willing to supply larger loan if the enterprise had been granted more loan amount by other banks，the enterprise can provide more value of collateral and assets ，credit rating of this enterprise with a high score , and these coefficients are positive and significant. Secondly, variables shows that the number of banks the enterprise had applied，if it is a median or micro scale enterprise，if the enterprise is a new applicant，if this application needs to be approved by the upper management are negative significantly with the maximum amount that the lender is willing to grant. This paper has built different models , although there is a little difference in the significant level of credit rationing determinants. These interesting results we obtained are sure to answer the practical operation of the bank and can indeed provide a good explanatory power in the credit determinants for enterprise and bank.

關鍵字(中)

★ 信用限額
★ 多重羅吉特模型
★ 二元受限變數模型
★ 海克曼二階段估計方法
★ 借款過程

關鍵字(英)

★ credit rationing
★ borrowing process
★ limited dependent variable analysis
★ heckit method
★ multinominal logit

論文目次

摘要……………………………………………………………………………………II
致謝辭…………………………………………………………………………………VII
本文目錄………………………………………………………………………………VIII
表目錄…………………………………………………………………………………IX
圖目錄…………………………………………………………………………………X
第一章緒論 1
第一節研究動機 1
第二節研究目的 5
第三節研究架構 6
第二章研究背景及文獻回顧 8
第一節授信意義與信用評估介紹 8
第二節中小企業經營與信保基金融資現況說明 10
第三節有關新版巴塞爾協定簡介與銀行信用評等使用的說明 11
第四節授信限額說明以及相關文獻探討 14
第三章研究方法 24
第一節模型架構 24
第二節變數資料與樣本說明 25
第三節操作變數定義 27
第四節實證模型方法 39
第4.1節 Multinomial Choice Model介紹 40
第4.2節 Multinomial Logit Model多元機率選擇模型 40
第4.3節 Logit and probit model二元機率選擇模型 42
第4.4節重要二元變數之邊際效果(marginal effect) 43
第4.5節樣本選擇偏誤修正：Heckit method 44
第四章實證結果分析 47
第一節自我相關分析 47
第二節 Multinomial logit、Probit及Logit之結果顯示 47
第三節主要虛擬變數之邊際效果分析 53
第四節銀行授信供給之決定:Heckit Method結果 54
第五章結論 58
第一節研究結果評析 58
第二節本次研究預測結果之評析 59
第三節未來研究方向 60
參考文獻 61
一、中文部分 61
二、英文部分 62
(附錄) 65

參考文獻

一、中文部分
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二、英文部分
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指導教授

陳禮潭、劉錦龍
(Lii-tarn Chen、Liu Jin-Long)

審核日期

2007-6-26

推文