遺傳演算法於股市資金分配策略應用上之研究

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蕭郁凱(Yu-Kai Hsaio ) 查詢紙本館藏

畢業系所

資訊管理研究所

論文名稱

遺傳演算法於股市資金分配策略應用上之研究

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摘要(中)

如何從股市中獲利是一個十分困難的問題。根據以往的研究股市投資的問題大略可分為基本分析與技術分析兩大類。而如何在這兩類問題中發掘出可用的交易策略以進行可獲利的投資交易有其困難度存在。
本研究從技術分析的觀點著手，並配合遺傳演算法(Genetic Algorithm)的最佳解(Optimal Solution)搜尋的方法，去找出有用的擇時交易策略。傳統的技術分析，其技術指標的選擇會因個人知識背景與環境因素的不同而有所差異，因此不容易選到適合應用於當時的技術指標加以應用。也因此其交易策略往往不合時宜。本研究將從選擇技術指標的地方下手，先讓遺傳演算法選出當時適用的技術指標，然後再從這些技術指標中發展出合適的交易策略。
風險於投資策略中是相當重要的一個考量因素，但在傳統的研究當中，其受重視的程度卻不及報酬率。而本研究即要往降低風險的目標努力，使用資金分配的交易策略來降低風險並維持一定水準的投資報酬率。
本研究採用移動視窗(Sliding Window)的方式從個股的歷史資料中找出交易策略並期望透過所找到的交易策略為投資者帶來單位風險的高報酬。而最後模擬實驗的結果，資金分配交易策略確實可以降低風險，且也可以維持一定的報酬。

關鍵字(中)

★ 交易策略
★ 基本分析
★ 技術分析
★ 移動視窗
★ 資金分配
★ 遺傳演算法

關鍵字(英)

論文目次

第一章、緒論1
第一節、研究背景與動機1
第二節、研究目的2
第三節、研究方法3
第四節、研究假設4
第五節、論文架構5
第二章、文獻探討6
第一節、股價分析理論6
一、市場效率假說6
二、基本分析8
三、技術分析10
四、資金分配相關研究11
第二節、股市投資分類12
第三節、遺傳演算法14
第三章、運用遺傳演算法建立資金分配策略22
第一節、系統架構22
第二節、股市資金分配策略24
一、技術指標之選用與說明24
二、多空資金分配策略27
三、資金分配策略應用方式29
第三節、遺傳演算法染色體編碼30
一、作多資金分配規則編碼31
二、作空資金分配規則編碼33
第四節、遺傳演算法適應函數33
第四章、實驗結果與分析35
第一節、實驗設計35
第二節、遺傳演算法參數設定36
第三節、實驗結果38
一、實驗一：不實行資金分配38
二、實驗二：實行資金分配42
第四節、實驗結果分析46
第五章、結論49
第一節、研究貢獻與發現49
第二節、後續研究方向50
參考文獻52

參考文獻

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指導教授

陳稼興(Jiah-Shing Chen)

審核日期

2001-6-20

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