美式重設認購權證評價與蒙地卡羅方法

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姓名

徐士翔(Shih-Hsiang Hsun) 查詢紙本館藏

畢業系所

財務金融學系

論文名稱

美式重設認購權證評價與蒙地卡羅方法
(Reset Warrants Pricing, Reset Terms, and Liquidity Cost)

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摘要(中)

利用蒙地卡羅方法評價美式重設認購權證，並探討各項重設條款對於權證價格的影響，以及嘗試討論流動性成本概念與最適重設比率的關係。

關鍵字(中)

★ 認購權證
★ 美式
★ 蒙地卡羅方法
★ 重設

關鍵字(英)

★ warrant
★ american style
★ Monte Carlo
★ reset

論文目次

ABSTRACTCHAPTER 1 INTRODUCTIONCHAPTER 2 LITERATURE REVIEW2.1 The Application of Monte Carlo Simulation2.2 Valuation of American-style Reset CallWarrantCHAPTER 3 MONTE CARLO SIMULATION FORAMERICAN-STYLE MOVING-AVERAGERESET WARRANT3.1 Introduction of Monte Carlo simulation3.2 Application of Monte Carlo simulation for American-style call option3.3 Valuing American-style Moving-Average Reset Call Warrants3.4 Numerical Results3.5 HedgingCHAPTER 4 OUT-OF-THE-MONEY LIQUIDITY COST AND OPTIMAL RESET RATIOCHAPTER 5 CONCLUSIONSREFERENCESTABLESGRAPHICS

參考文獻

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指導教授

俞明德(Min-Teh Yu)

審核日期

2000-6-19

推文